Originally published at: تحلیل تکنیکال یورو به دلار ۵ آبان | تله نقدینگی EURUSD در کف؟ - ایران بروکر
خلاصه در یک نگاه
- ساختار بلندمدت نزولی و تحت فشار فاندامنتال منفی حوزه یورو است، اما داده‌های CFTC از تراکم افراطی فروشندگان و احتمال بالای تله خرسی حکایت دارند.
- حفظ سطح ۱.۱۱۱۲ یا ثبت یک فیک‌بریک و بازگشت سریع (جمع‌آوری نقدینگی)، محرک جهش بازگشتی خواهد بود.
- تثبیت کندل زیر ۱.۱۱۱۲ فرضیه بازگشت را باطل کرده و مسیر ریزش تا ۱.۱۰۶۵ را هموار می‌سازد.
در تحلیل فاندامنتال هفتگی یورو (۳ آبان) اشاره کردیم که تصویر کلان اقتصاد، از بحران ادامه‌دار انرژی و خطر رکود تورمی در اروپا گرفته تا قدرت نسبی اقتصاد آمریکا، همگی بر ادامه ریزش و برتری خرس‌ها دلالت دارند. با این حال، یک سیگنال مهم در گزارش تعهدات معامله‌گران (CFTC) خودنمایی می‌کرد: پوزیشن‌های فروش به شکلی افراطی سنگین شده‌اند. وقتی بخش عمده بازار در یک جهت سوار بر موج می‌شوند، فضا برای شکست‌های نزولی فیک (Fakeout) و جمع‌آوری نقدینگی در کوتاه‌مدت به شدت مهیا می‌شود تا بازار دست‌های ضعیف را از میدان به در کند.
تحلیل تکنیکال یورو به دلار EUR/USD
با وجود حاکمیت ساختار نزولی در تایم‌فریم‌های بالاتر، رفتار قیمت در محدوده حمایتی ۱.۱۱۱۲ سرنوشت گام بعدی را مشخص خواهد کرد. برای شکل‌گیری یک حرکت بازگشتی و صعودی در کوتاه‌مدت، دو حالت محتمل پیش روی بازار قرار دارد:
- حالت اول این است که خریداران بتوانند از کف ۱.۱۱۱۲ با قدرت دفاع کنند و قیمت بدون نفوذ عمیق، یک کف بالاتر (Higher Low) تشکیل دهد.
- حالت دوم که سناریوی جذاب‌تری برای شکارچیان نقدینگی به شمار می‌رود، شکسته شدن لحظه‌ای کف ۱.۱۱۱۲ است. در این سناریو، قیمت به زیر این سطح نفوذ می‌کند تا استاپ‌لاس‌های معامله‌گران خرد فعال شود و بلافاصله با ورود سفارش‌های سنگین به بالای این محدوده برمی‌گردد (Sweep نقدینگی).
در صورت وقوع هر یک از این دو حالت و تایید بازگشت، دیدگاه صعودی کوتاه‌مدت جان می‌گیرد و تارگت اول قیمت می‌تواند محدوده مقاومتی ۱.۱۲۷۰ باشد؛ جایی که نقدینگی استاپ‌های پوزیشن‌های فروش انباشته شده و می‌تواند محل مناسبی برای برداشت سود خریداران کوتاه‌مدتی باشد.
در صورتی که کف ۱.۱۱۱۲ با یک کندل پرقدرت و تثبیت مشخص به سمت پایین شکسته شود و هیچ نشانه‌ای از بازگشت سریع قیمت دیده نشود، فرضیه شکار نقدینگی باطل خواهد شد.
در این حالت، جریان اصلی روند نزولی دست‌نخورده باقی می‌ماند و قیمت با شتاب به سمت حمایت بعدی در محدوده ۱.۱۰۶۵ حرکت خواهد کرد. این سناریو کاملاً با واقعیت‌های کلان اقتصاد و چشم‌انداز فاندامنتال سنگینی که بر سر حوزه یورو سایه افکنده هم‌راستاست.
هفته تصمیم‌های بزرگ
هر سناریویی که روی چارت شکل بگیرد، در روزهای آینده زیر ذره‌بین رویدادهای سنگین اقتصادی محک خواهد خورد. هفته منتهی به ۳۰ اکتبر ۲۰۲۶ از نظر تراکم خبرهای اثرگذار بسیار پرریسک است.
در سمت دلار، مهم‌ترین رویداد نشست تعیین نرخ بهره فدرال رزرو در روز چهارشنبه ۲۸ اکتبر است. پس از افزایش نرخ بهره در سپتامبر، نرخ بهره فدرال رزرو در محدوده ۳.۷۵ تا ۴.۰۰ درصد قرار دارد و موضع‌گیری جروم پاول می‌تواند محرک اصلی نوسانات شدید شاخص دلار باشد.
در سمت اروپا نیز همه نگاه‌ها به روز پنج‌شنبه ۲۹ اکتبر و نشست تعیین نرخ بهره بانک مرکزی اروپا و سپس کنفرانس مطبوعاتی کریستین لاگارد دوخته شده است. نرخ بهره سپرده اروپا در حال حاضر در تراز ۲.۵۰ درصد قرار دارد. هرگونه پیام غیرمنتظره درباره تورم انرژی یا سیاست‌های انقباضی آینده، نوسانات جفت‌ارز را دوچندان خواهد کرد. معامله‌گران باید بدانند که واکنش قیمت در زمان انتشار این اخبار، عیار واقعی سطوح حمایتی را مشخص خواهد کرد.
چکیده سطوح و برنامه معاملاتی (EUR/USD)
| پارامتر معاملاتی | سطح قیمتی / شرط فعال‌سازی |
| سطح کلیدی و مرز تصمیم‌گیری | ۱.۱۱۱۲ |
| شرط ورود به سناریوی صعودی | حفظ سطح ۱.۱۱۱۲ و ساخت کف بالاتر، یا فیک‌بریک (جمع‌آوری نقدینگی) و بازگشت سریع به بالای این تراز |
| هدف صعودی کوتاه‌مدت (تارگت اول) | ۱.۱۲۷۰ |
| شرط فعال‌سازی ادامه روند نزولی | شکست تثبیت‌شده و عدم بازگشت قیمت از کف ۱.۱۱۱۲ |
| هدف نزولی بعدی | ۱.۱۰۶۵ |
این رویکرد معاملاتی به شما اجازه می‌دهد تا پیش‌داوری یک‌طرفه نداشته باشید و همگام با رفتار پول هوشمند در واکنش به سطح ۱.۱۱۱۲ تصمیم‌گیری کنید.
هیچ تحلیل قطعی در مورد بازارهای مالی وجود ندارد. تمامی موارد ذکر شده صرفاً به منظور اطلاع‌رسانی منتشر گردیده و این مطلب هیچگونه پیشنهاد خرید یا فروشی برای معامله‌گران محسوب نمی‌شود. افراد باید نسبت به ریسک‌های ذاتی بازارهای مالی آگاهی داشته باشند و قبل از اقدام به هرگونه سرمایه‌گذاری از تصمیم خود مطمئن شوند. ایران بروکر نسبت به ضرر و زیان احتمالی شما هیچگونه مسئولیتی را نمی‌پذیرد.